随机序FSD在保险费计算中的应用

本文首先对随机序FSD的一个等价定义给出一个新的证法,然后建立一种保险费收取的FSD原理,并讨论净保费、零效用保费、指数保费三种常见保险费计算方法适合该原理的情况.     

长寿风险对未来年金净保费的影响

本文深入地讨论了长寿风险对未来年金净保费的影响。一方面在随机死亡率预测的基础上,对未来年金净保费的概率分布特征进行研究,另一方面,基于年金定价的角度,在长寿风险存在的条件下比较了即期生存年金与延期生存年金二者的差异。     

人寿保险中的最优缴费模型

精算数学中 ,将自然保费制转化为现今的均衡保费制 ,精算师并未考虑投保人的最优缴费策略 .本文采用最优化方法对定期寿险保单的缴费方式进行了分析 .得出 ,当精算师计算保费的利息与“银行储蓄利率”相等时 ,均衡收缴保费是保险人的最优策略 ,否则应分别采用递增或递减缴费策略 .     

个体相关性对多生命模型影响的敏感性分析(英文)

本文关注多生命模型的敏感性分析。我们主要考虑两种多生命模型:联合生命模型与最后生存者模型。文中分析了个体相关性结构对两种模型下净保费的影响并得到了相关的理论结果。文中的数值结果体现了相关性结构对净保费产生的重要影响。     

指数保费原理下的经验厘定

在经典的信度理论中,信度保费是在净保费原理下得到的. 但是, 保险商业中, 保险公司要求制定的保费必须适用于某合适的保费原理以适应具体的保险商业的需要. 本文建立了指数保费原理下的完全经验厘定模型, 得到了风险保费的信度估计和经验Bayes 信度估计, 并讨论了结构参数的估计及其性质. 最后证明了多合同模型的经验Bayes 信度估计的渐近最优性     

常利率下保费随马氏环境变化的风险模型的破产概率

破产概率受保费变化影响,保费随着准备金变化,在本文中考虑带有利率的风险模型;其索赔发生是Cox过程.     

修整保费——一个新的定价模型

在期望原理保费与个体风险的风险调整保费定价模型的基础上,引入修整系数β,得到了一个组合风险的定价模型—修整保费,从而解决了在大量个体风险并存的保险业务和多项投资中,如何合理地对组合风险进行定价的问题.     

认股权证的保险精算定价

引入Mogens Bladt和Tina Hviid Rydberg在无市场假设下关于期权定价的保险精算方法,利用公平保费原则和价格过程的实际概率测度,建立认股权证的定价模型,并给出定价公式.当投资者对原生资产期望回报率为无风险利率时,该定价为风险中性价格.     

不完全信息环境下具有随机工资和保费返还条款的DC养老金均衡策略

在不完全信息环境下,文章研究了具有随机工资和保费返还条款,且面临通胀风险的DC养老金均衡投资策略.假设养老金参与者连续不断地将其随机工资的固定比例作为保费缴纳到自己的养老金账户,基金经理将保费投资于一个无风险资产,一支股票和一支通胀指数债券以使养老金保值增值.其中股票预期收益率是随机的,并遵循均值回复过程,但基金经理无法直接观测.由于考虑了保费返还条款,则在累积期间死亡的参与者可提取按预先设定利率累积的保费.基金经理的决策目标是使每个幸存参与者养老金的终端价值期望最大化,并最小化终端价值的方差.利用滤波技术和纳什均衡框架,文章得到了DC养老金均衡策略和均衡值函数的解析式.最后,数值算例表明保费返还条款和信息损失都会使基金经理对风险投资更谨慎,但是保费返还条款对通胀指数债券均衡策略的影响更显著,而信息损失对股票均衡策略的影响更显著.     

认股权证的修正精算定价研究

基于修正Bladt和Rydberg在无市场假设下关于期权定价的保险精算方法的基础上,从评估实际损失和相应概率分布角度,利用公平保费原则建立认股权证的定价模型,并给出定价公式.且当投资者对原生资产期望回报率为无风险利率时,该定价为风险中性价格.     

Two other views of the traditional net risk premium rate

We assume that an insurance concern operates in a finite population of N insurable risks and that the number of insured risks is a birth-death process. Each insured risk is insured indefinitely. It is proved that there are three equivalent ways of calculating the net risk premium rate for each insured risk. An intuitive explanation is given for each of these net rates.     

人寿保险合同复效的决策分析

本文提出人寿保险合同复效的决策分析问题,通过建立计算方程分别计算保险合同复效方案和重新购买新保单方案的净保费现值,为投保人选择最佳方案提供一种科学的定量分析方法,本文还借助于计算机定量分析若干因素对方案选择的影响,并讨论利息率的敏感性分析。     

调和保费--一个新的定价模型

本文在经典的期望原理保费及风险调整保费的基础上建立一个调和保费的新的定价模型,并成功地引入了一个保险调和指数R.根据R的不同取值,我们可以将保险人的风险厌恶态度与被保险人的支付能力达成完美的结合.这种合理性使这个模型具有很重要的实用价值.     

On the consistency of credibility premiums regarding Esscher principle

In this paper, we investigate the problems of convergence of experience-based ratemakings regarding the Esscher principle. In addition to the Bayes and the classical credibility premiums, we suggest a new credibility formula for the Esscher premium. Then we show the convergence of the Bayes and the newly defined credibility premiums towards the individual premium and point out that the classical credibility premium does not generally converge to the individual premium by presenting a sufficient and necessary condition under which the classical credibility Esscher premium converges to the individual premium. A simulation study is carried out to illustrate the theoretical conclusions.     

随机利率条件下的寿险模型

本文视利息力函数为一个标准维纳过程,对寿险理论中的年金、保费进行研究,并推出了相应模型.     

Statistical Inferences of Risk Premium under the Generalized Exponential Premium Theory

The principle of exponential premium is an important premium principle in non-life actuarial science. This paper proposes an improved exponential premium principle. This premium principle can not only include the principle of exponential premium as a special case, but also the generalizations of Esscher premium principle and net premium principle, which has many excellent properties as a premium principle. We study the maximal likelihood estimates, nonparametric estimates and Bayesian estimation of risk premium, and discuss the statistical properties including asymptotic unbiased, coincidence, and asymptotic normality. In addition, the asymptotic confidence interval for this risk premium is given. Finally, the convergence rate of maximum likelihood estimation and nonparametric estimation is compared by numerical simulation method. The results show that the nonparametric estimation has a small mean square error when the sample size is small.     

����ָ������ԭ���з��ձ��ѵ�ͳ���ƶ�

??The principle of exponential premium is an important premium principle in non-life actuarial science. This paper proposes an improved exponential premium principle. This premium principle can not only include the principle of exponential premium as a special case, but also the generalizations of Esscher premium principle and net premium principle, which has many excellent properties as a premium principle. We study the maximal likelihood estimates, nonparametric estimates and Bayesian estimation of risk premium, and discuss the statistical properties including asymptotic unbiased, coincidence, and asymptotic normality. In addition, the asymptotic confidence interval for this risk premium is given. Finally, the convergence rate of maximum likelihood estimation and nonparametric estimation is compared by numerical simulation method. The results show that the nonparametric estimation has a small mean square error when the sample size is small.     

保费的分析性质及保单的可行性

本文探讨了零效用保费和平均值保费的一些分析性质,并讨论了平均值原理及零效用原理分别作为被保险人及保险人的保费计算原则时,为使保单可行的一个定理,这个定理不仅有较大的理论价值,而且还有一定的实际指导意义。