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欧式向下敲出看涨幂期权的Esscher变换定价
引用本文:冯雅琴,万建平,杨晓花.欧式向下敲出看涨幂期权的Esscher变换定价[J].经济数学,2005,22(3):254-260.
作者姓名:冯雅琴  万建平  杨晓花
作者单位:华中科技大学数学系,武汉,430074
摘    要:首先根据障碍期权的不同类型,对普通欧式向下敲出看涨幂期权、部分时间开始、部分时间结束、一般部分时间欧式向下敲出看涨幂期权给出定义.通过E sscher变换分别给出定价公式.另外,对两资产欧式向下敲出幂期权也给出了定价公式,为实践者提供了理论上的参考价格.最后,阐述了此方法的优点.

关 键 词:普通欧式向下敲出看涨幂期权  部分时间开始障碍期权  一般部分时间障碍期权  两资产障碍期权  Esscher变换  漂移率  布朗运动最大值.
修稿时间:2004年12月27

PRICING SEVERAL EUROPEAN DOWN-AND-OUT POWER CALLS BY ESSCHER TRANSFORMS
Feng Yaqin,Wan Jianping,Yang Xiaohua.PRICING SEVERAL EUROPEAN DOWN-AND-OUT POWER CALLS BY ESSCHER TRANSFORMS[J].Mathematics in Economics,2005,22(3):254-260.
Authors:Feng Yaqin  Wan Jianping  Yang Xiaohua
Abstract:According to different kinds of barrier options,we define ordinary European Down-and-Out Power Calls,Partial-time-start,Partial-time-end and ordinary partial time Down-and-out Power calls.By means of Esscher Transforms,we give the pricing formulas.Two-Asset Down-and-out power calls are also considered.So a reference price is provided in practice.Finally,we generalize the advantage of the Esscher Transforms.
Keywords:Ordinary European down-and-out power calls  partial-time-start barrier options  partial-time-end barrier options  two-asset barrier options  Esscher transforms  drift  maximum of Brown motion
本文献已被 CNKI 万方数据 等数据库收录!
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