| 标的股票服从跳--扩散过程的复合期权定价模型 |
| |
| 引用本文： | 董翠玲 师恪. 标的股票服从跳--扩散过程的复合期权定价模型[J]. 新疆大学学报(理工版), 2005, 22(1): 26-30 |
| |
| 作者姓名： | 董翠玲 师恪 |
| |
| 作者单位： | 新疆大学数学与系统科学学院,新疆乌鲁木齐830046 |
| |
| 摘 要： | 当公司以债券和股票来融资时．股票可以看作基于该公司价值的看涨期权．则基于该公司股票的期权可看作是基于公司价值的期权的期权．既复合期R．Geske(1979)建立了当公司价值服从“标准几何Brown运动”的复合期权的定价模型．并给出了定价公式．C．R．Gukhal(2004)给出了当标的股票服从跳-扩散过程的一种特殊情形——跳跃的相对高度的期望k=E(Y-1)=0的复合期权的定价公式．本文在建立了标的股票服从跳-扩散过程且跳跃的高度随机变量Y服从对数正态分布时的复合期权定价模型．并给出了定价公式．推广了Geske和Gukhal的结论．
|
| 关 键 词： | 复合期权 期权定价 跳一扩散过程 期望 |
| 文章编号： | 1000-2839(2005)01-0026-05 |
| 修稿时间： | 2004-03-01 |
Compound Option Pricing of Jump-Diffusion Process of Underlying Stock Returns |
| |
| DONG Cui-ling,SHI Ke. Compound Option Pricing of Jump-Diffusion Process of Underlying Stock Returns[J]. Journal of Xinjiang University(Science & Engineering), 2005, 22(1): 26-30 |
| |
| Authors: | DONG Cui-ling SHI Ke |
| |
| Abstract: | |
| |
| Keywords: | compound option option pricing jump-diffusion expectation |
| 本文献已被 CNKI 维普 万方数据 等数据库收录！ |
